国内基金投顾业务试点发展2年多，市面上30多家机构上线了几百款投顾策略。揭开投顾的面纱，富二细数了下大概可以归为以下几类：瞄准货币基金属性的货币型策略、类固收的债券型投顾策略、权益基金仓位在20%-60%之间的平衡型策略、含权量更高的偏股型和指数型策略。

如何在这些策略中，找到适合自己的？以富二家新品牌“富国星投顾”为例，让你简单、清晰地了解什么样的投顾适合谁，你该往哪里对号入座，以及投顾如何帮自己实现策略目标？

（你们的留言我都有在看哦，留言比较多的“四大策略到底哪一款适合我？”“既然都是买基金，基金投顾和FOF有什么区别？”，富二在今天的文章里说明白）

基金投顾既然也是配置基金组合，那么和底层持仓也是基金的FOF有何区别呢？

基金投顾与FOF的区别

正所谓“三分投，七分顾”，相比于FOF，基金投顾重在“陪伴”。基金投顾旨在“懂”你，根据各位客官的投资目标选择适合您的投顾组合，修正客官们在投资中的恐慌或激进行为，防止客官因短期的市场波动影响自身的投资策略。具体来看会有三个方面：

1

运作策略方面：

基金投顾尊重个性，可以针对投资者风险收益偏好进行组合调整；而FOF 标准化程度高，基金发行后以不定期调仓为主。

2

信息披露方面：

基金投顾可以实现实时观测到基金组合的持仓配置状况；而FOF仅在基金定期报告中披露持仓，期间调仓情况存在不透明性。因此，投顾的信息披露相比FOF往往更加全面，信息透明度显著提升。

3

日常服务方面：

基金投顾包括日常的咨询服务；而FOF产品不提供咨询服务，仅定期披露基金报告。

所以说，选择基金投顾你就有了投资路上的小伙伴，享受你的“独家待遇”，投资路上不再孤单。那么富二家神秘的四大组合策略傻傻分不清，我该pick哪一种？

“富国星投顾”的四大组合策略是什么？

“富国星投顾”的四大组合策略有代表稳健理财的“守护星”、代表理财升级的“启明星”、代表股债均衡的“双子星”以及代表追求收益的“满天星”。四大组合满足客官们不同层次的理财需求，从资产配置、运作策略以及风险收益特征等方面都不尽相同，倒有一种百花齐放，各有千秋的韵味。

总的来说，四大组合策略都是以风险收益目标为出发点，确定中枢资产的配置比例，再根据定量和定性分析相结合，基于盈利周期、估值、市场情绪长、中、短三个维度对策略的资产配置中枢进行战术仓位调整，最后优选基金力争获取相对于底层资产的超额收益，以实现投资目标。

咱们看图说话，风险和收益往往是成正比的，四大组合策略的权益仓位占比越大，风险越等级越高，收益相应可能也会越高。具体来看~

“守护星”——稳健理财

顾名思义，该策略以债券型基金作为底仓，权益类基金仓位控制在5%-15%区间，将严格控制回撤和波动，定位为短期理财提供多一个选择。

作为四大策略中风险收益最低的理财替代型选手，“守护星”的策略定位就跟它的名字一样为的是“守护”客官们的闲钱，“守护星”以债券型基金配置为主，并通过量化模型的科学测算精准比例合理配置仓位，随着市场的变化进行一定幅度的动态调整以实现降低组合整体波动的效果，求“稳”就是它的代名词。

“启明星”——理财升级

该策略控制权益类基金仓位比例在10%-20%区间，比“守护星”多配置一点权益类基金，更像是市场上的“固收+”产品，为的是希望在求稳的基础上求胜，增厚客官们的闲钱收益。

因此，如果说“守护星”是理财替代性选手，那么“启明星”就是理财增强型选手。因相比“守护星”组合策略多配置了一些权益性基金仓位，所以短期的波动也会比“守护星”大一点，因此，更适合不愿意承受太大风险的投资者拉长投资期限以获得可能比理财回报更高的收益。

“双子星”——股债均衡

该策略以股和债均衡配置为灵感，权益型基金和债券型基金的配置比例对半分，都是45%-55%区间，“双子星”是股债均衡型策略，它的策略目标是达到“进可攻、退可守”的效果。

因此“双子星”的风险等级也较前面两种策略高一点，属于中风险等级，在严控风险的前提下，力争通过权益资产增加组合弹性，以期获得长期稳定的超额收益。更适合可以承受一定波动，追求长期增值的客户持有，且建议大家可以分批买入或者定期定投哦。

“满天星”——追求收益

熟悉富二的客官一定对这个名字不陌生，该策略的权益类基金仓位维持在85%以上，是富二家目前四大投顾组合策略中风险收益最高的策略，优选权益型基金，更像是市场上股票型FOF组合。

“满天星”策略为的是给投资者管理“长钱”。其淡化择时的概念，在海量基金中优选中长期业绩稳健、风格均衡的基金作为底仓，根据市场宏观动向，适度参与风格清晰、超额收益稳定的行业主题基金进行收益增强。

基金收益来自市场的β和基金经理主动管理带来的α，“满天星”组合的含“权益”量很高，因此也更加强调基金经理主动挖掘α的能力。该组合策略注重的是长期收益，适合投资者管理“长钱”的需求。适合可承受市场波动、追求收益弹性又想资产长期增值的投资者考虑。

富二总结归纳下，整理了个表格，说明白这四大组合策略分别适合怎样的投资者呢？

富二已经把选择题的选项奉上了，相信客官心里已经有了选择。其实富二想说，无论选择什么组合，坚持很重要。想了解更多有关“富国星投顾”的干货？这里预告一下，下周一（6月6日）晚19:30，“富国星投顾”团队成员、富国基金首席策略分析师马全胜会给大家聊聊“六月伊始，你关心的投资问题都在这！”，锁定星投顾视频号，精彩内容不错过~

风险提示：基金有风险，投资需谨慎。富国基金不保证基金投顾组合策略一定盈利及最低收益，也不作保本承诺，投资者参与基金投顾组合策略存在无法获得收益甚至本金亏损的风险。基金投资顾问业务尚处于试点阶段，基金投资顾问机构存在因试点资格被取消不能继续提供服务的风险。