盘中机会：白酒

继昨日沪指重回3000点，A股散发着牛市的气息。今日(7月2日)沪指持续上行节奏，A股“以大为美”逻辑再现。截至发稿，大金融、白马消费、基建等权重板块涨幅居前，局部赚钱效应突出。

据中国商报称，近期，包括汾酒、郎酒等在内的多家白酒企业都发布了涨价通知函。白酒行业专家蔡学飞对中国商报记者表示，多家酒企涨价背后是白酒行业的逐渐复苏，一些中高端白酒企业有了涨价的底气。不过，也不排除很多白酒企业涨价是为了改善上半年的销售数据。此外，在中高端白酒市场缓慢复苏的同时，很多区域白酒企业仍处境艰难。

华安证券指出，飞天茅台批价由疫情后低点不足2000元上涨至当前约2400元，短期批价自高点略有回落，但环比仍保持稳定；五粮液持续对普五挺价：批价上涨至约940元，公司对传统渠道减量、加大非传统渠道(团购)投放，并开始重视收藏市场，为其他高端品牌和次高端品牌打开价格空间、提供了跟随性涨价的机会。

关联机会：食品

据证券时报网称，随着半年报大幕即将拉开，多家公司已率先披露2020年半年度业绩预告，虽然新冠疫情给经济社会带来一定冲击，但是，消费品行业今年以来显示出了足够的韧性。7月1日晚间，三全食品、海欣食品双双预告半年度业绩大幅增长。

平安证券分析，疫情加速行业洗牌、重塑消费习惯，行业酝酿结构性机会，看好传统龙头及相关新产业成长。白酒2H20或迎来补偿性消费潮，龙头有望抢抓消费红利，白酒长期消费升级趋势不改，继续看好高端、次高端成长性。大众品因产品属性、消费场景不同而表现差异，主食类、肉制品等或得益于渠道补库存而短期延续好增长，乳制品、调味品、保健品等动销有望逐季改善，龙头加速收割份额。

延伸机会：免税概念

据中国新闻网称，中国财政部、海关总署、税务总局日前发布公告，自2020年7月1日起，海南省的离岛旅客(包括岛内居民旅客)每人每年累计免税限额提至10万元人民币，取消单件商品8000元免税限额规定。新增天然蜂蜜、茶及茶制品、酒类、手机等七大类免税商品。

广发证券指出，海南离岛免税政策再放宽，客单价提升、品类升级可期。5 月离岛免税销售同比增长 147.9%。6 月海南自贸港政策落地，离岛免税政策再次放宽。短期来看受全球疫情影响，香化和奢侈品品牌方对中国免税支持力度加大，叠加海南离岛免税政策利好、市内免税顶层设计政策推动，折扣力度加大以及国内免税运营商灵活推动线上销售模式，中国免税销售规模有望逆势增长，全球市场份额显著提升。中长期来看，中国免税行业在全球免税产业和全球奢侈品和高端化妆品分销行业的市场份额和议价能力将持续提升。

(仅供投资者参考，不构成投资建议；股市有风险，投资需谨慎。)