当大家都在盯着“新基建”之时，新基建龙头个股倒不涨反跌，而此前不太被看好的大消费个股近期却表现出色，当然这次的主角不再是“茅台、格力们”！

3月11日，近几日被舆论“吹爆”的新基建概念股表现不佳，龙头股之一的卫宁健康从3月3日调整以来累计跌幅已经超17%！

而另一龙头—IDC领域的东方国信阶段性见顶以来更是下跌近20%！

而3月11日平高电气、国网通信、移远通信、国电南瑞等新基金概念股也均表现不佳。

二线食品走出“白马气势”

另一方面，市场关注度不高的“新消费”个股近期可谓走出了白马股的气势！

突如其来的疫情，导致消费行业出现明显萎缩，这是大多数投资者都会想到的问题，也使得对未来的预期并不乐观。

但近期桃李面包、绝味食品、克明面业、金字火腿等二线食品股股价表现出乎意料的强势！

比如桃李面包自2月初见底以来，股价已经上涨超25%！而绝味食品、克明面业、金字火腿、洽洽食品、三全食品、安井食品等众多二线食品股2月以来涨幅也均在20%以上。

其中卖速冻水饺的安井食品2月3以来涨幅更是接近50%！

二线食品股一季报大幅预增

专业人士分析称，疫情期间，吃是第一要务。围绕“吃喝”去挖掘，是最为简单的逻辑，因为业绩可以立刻反应到一季报中。

实际上从已经公布的一季报业绩预告的公司看，也确实反应了这种趋势。

比如3月4日金字火腿公告称，预计2020年一季度净利润同比大增41.16%至72.53%。

又比如克明面业发布2020年一季度业绩预告，净利润同比增长40%-80%。

分析指出，解决温饱必需品的这类上市公司，肯定比可选消费品表现更好。

有人做了这样一个比喻，“疫情期间桃李面包，应该比茅台更受欢迎。”

券商调研报告也显示，食品饮料行业目前开工进度来看，必选食品/乳制品>肉制品>刚性消费品(奶粉)>餐饮产业链>白酒啤酒。

小家电新风口爆发

而二线股风头盖过一线，不仅表现在食品领域；家用电器领域同样如此。

比如二线家电股小熊电器，2月以来涨幅已经超50%！

而小家电发力，仍然是得益于疫情期间的宅经济。小熊电器从2013年开始生产销售电热饭盒产品，2019年该产品占公司总营收接近5%。

今年2月份，小熊电器的电热饭盒平均每天在线销售超过1万台。

公司董秘刘奎表示，“此次疫情发生后，我们的电热饭盒成了刚需品；近期复工复产后，市场需求更是激增。”

苏宁近期公布的2月小家电焕新大数据显示，厨房小家电中，电烤箱同比增长280%、空气炸锅同比增659%；此外，2月9日至3月5日期间，苏宁电热饭盒销量同比增长高达1958.6%，电热水杯销量同比增长459.4%。

连做空调、冰箱、洗衣机等大家电的格力也要发力小家电领域了。

格力电器(中山)小家电制造有限公司近期也发布招聘信息，称由于公司有大量生产订单，现正开展网络招聘，招聘需求超过570人。

此前在2019年第二次临时股东大会上，格力电器执行总裁黄辉曾公开表示。小家电方面，今后几年格力会加大发展力度。

光大证券分析认为，需求端，随着城市年轻人进入第三消费时代。消费各个领域都开始涌现出全新的明星品牌，小家电的风口来了。

商务部最新数据：消费正在复苏

而吃挂面火腿、嗑瓜子、扫货电热饭盒只是消费复苏的一个缩影。

商务部市场运行司副司长王斌日前表示，随着新冠肺炎疫情防控形势逐渐呈现持续向好态势，全国消费市场销售触底回升。

据商务部监测，2月下旬，重点监测1000家零售企业日均销售额比2月中旬增长5.6%。王斌表示：“这是自1月下旬环比连续负增长后，开始恢复正增长。”

商务部数据还显示，通讯器材、家电销售环比分别增长11.7%和11.1%，汽车的需求也在上升，2月销量环比增幅达14.8%。

华创证券援引淘数据分析显示，1-2月，洗衣机产品客单价(注：客单价=销售额÷顾客数)同比增加16%，吸尘器客单价同比增长14%。

方正证券认为，疫情影响的只是短期消费结构，不改消费升级，餐饮等服务性消费占比持续提升的趋势。如果疫情不发生反复，消费行业的负面影响基本已经见底，市场信心将逐步回升，估值将逐步修复。

仅供投资者参考，不构成投资建议