【资金日评-08/05】

今日资金面维持平衡宽松态势。早盘银行隔夜供给充足适量。质押信用7d ofr在1.55%，随后下降至1.5-1.55%附近，价格较前一交易日保持一致。质押信用14d成交在1.55%-1.60%附近。更长期限21d-1m成交在1.65-1.70%附近，较前日区别不大。信用隔夜ofr在1.50-1.60%，整体供给相对平衡。午盘后，资金面情绪维持宽松，隔夜价格进一步下行，减点隔夜频现。临近尾盘，宽松依旧，机构平盘无忧。

央行公开市场开展20亿元7天期逆回购操作，中标利率2.10%。今日20亿元逆回购到期。

【8月5日利率债结果】

【国债结果】

91D 229942加权利率 1.2715%边际利率 1.3038%全场倍数 3.03倍边际倍数 4.02倍

182D 229941加权利率 1.4919%边际利率 1.546%全场倍数 2.53倍边际倍数 1.06倍

今日国债市场需求火爆。91D发行结果为1.3038，低于二级9.6BP发出。182D发行结果为1.546，低于二级5.4BP发出。

1Y 220306X1加权利率 1.5781%边际利率 --%全场倍数 3.7倍边际倍数 1.81倍

2Y 220312X12加权利率 2.0638%边际利率 --%全场倍数 3.13倍边际倍数 1.33倍

今日口行市场需求较好。1Y考虑返费后结果为1.6601，低于二级7BP发出。2Y考虑返费后结果为2.1102，低于二级1.9BP发出。

2271583,22浙江债46,再融资,一般债,10Y,223.4亿,2.83,（10bp）,全场15.14,边际2.04

2271584,22浙江债47,再融资,普通专项,10Y,71.2亿,2.83,（10bp）,全场15.48,边际1.95

2271585,22浙江债48,再融资,普通专项,3Y,107.4亿,2.38,（10bp）,全场15.23,边际4.38

2271586,22浙江债49,再融资,普通专项,10Y,37.267亿,2.83,（10bp）,全场14.95,边际2.13

2271587,22浙江债50,再融资,普通专项,15Y,1.733亿,3.08,（10bp）,全场14.95,边际4.15

2022年8月5日一级短融发行结果

22广物控股SCP005，，10e， AAA/-， 90D，国企，【1.50】，浦发银行， 2022-11-03，周四到期

22中交建SCP007，，20e， AAA/-， 90D，央企，【1.53】，南京银行， 2022-11-03，周四到期

22大横琴SCP002，，5e， AAA/-， 180D，国企，【1.59】，光大银行， 2023-02-01，周三到期

22宁沪高SCP031，，5e， AAA/-， 91D，国企，【1.65】，广发银行， 2022-11-04，周五到期

22光大集团SCP009，，35e， AAA/-， 266D，央企，【1.70】，中国银行， 2023-04-28，周五到期

22蒙牛SCP005，，25e， AAA/-， 124D，央企，【1.75】，中国银行， 2022-12-07，周三到期

22越秀租赁SCP006，，8e， AAA/-， 161D，国企，【1.75】，招商银行， 2023-01-13，周五到期

22知识城SCP009，，10e， AAA/-， 210D，国企，【1.76】，浦发银行， 2023-03-03，周五到期

22淮安国投SCP004，，5e， AA+/-， 90D，国企，【1.79】，南京银行， 2022-11-03，周四到期

22国药控股SCP003，，30e， AAA/-， 180D，央企，【1.80】，民生银行， 2023-02-01，周三到期

22豫交运SCP005，，7e， AAA/-， 266D，国企，【1.83】，中国银行， 2023-04-28，周五到期

22四川港投SCP004，，5e， AAA/-， 180D，国企，【1.95】，邮储银行， 2023-02-01，周三到期

22雨花城投SCP001，休2，5e， AA+/-， 270D，国企，【1.95】，兴业银行， 2023-05-02，周二到期

22六安城投SCP003，休4，3.6e， AA+/-， 171D，国企，【2.00】，杭州银行， 2023-01-26，周四到期

22吴中经发SCP006，，3e， AA+/-， 259D，国企，【2.00】，招商银行， 2023-04-21，周五到期

22江阴公SCP007，，2e， AA+/-， 200D，国企，【2.00】，渤海银行， 2023-02-24，周五到期

22栾川钼业SCP006，，10e， AAA/-， 137D，民企，【2.25】，兴业银行， 2022-12-20，周二到期

22今世缘CP003，，6.6e， AA/-， 365D，国企，【2.30】，南京银行， 2023-08-08，周二到期

22港兴港投SCP004，，10e， AAA/-， 265D，国企，【2.50】，中信银行， 2023-04-27，周四到期

22镇江城建SCP008，休2，7e， AA+/-， 270D，国企，【2.55】，南京银行， 2023-05-02，周二到期

22迈瑞城投SCP001，休2，0-10e， AA+/-， 270D，国企，【2.75】，中信证券， 2023-05-02，周二到期

22渝医药SCP008，休2，2e， AA+/-， 270D，国企，【2.79】，招商银行， 2023-05-02，周二到期

22昆明公租SCP002，，0-5e， AA+/-， 265D，国企，【5.00】，招商银行， 2023-04-27，周四到期

2022年8月5日一级中票发行结果

22华侨城MTN005，，20e， AAA/AAA， 5Y，央企，【3.20】，招商银行， 2027-08-05，周四到期

22远东租赁MTN007，，10e， AAA/-， 3Y，央企，【3.59】，天津银行， 2025-08-05，周二到期

22光明房产MTN001，，1-5e， AA+/AA+， 3Y，国企，【4.50】，兴业银行， 2025-08-05，周二到期

22滨湖建设MTN001，，5e， AA+/-， 3Y，国企，【3.01】，兴业银行， 2025-08-05，周二到期

22闽高速MTN012，，10e， AAA/-， 3Y，国企，【2.65】，建设银行， 2025-08-08，周五到期

22宣城国资MTN004，，3e， AA+/-， 3Y，国企，【2.84】，兴业银行， 2025-08-05，周二到期

22华能MTN006，，20e， AAA/AAA， 3Y，央企，【2.40】，宁波银行， 2025-08-05，周二到期

22靖江港口MTN002，，5-6.5e， AA+/-， 3Y，国企，【5.00】，交通银行， 2025-08-05，周二到期

22贵阳工投MTN001，，0-10.98e， AA/AAA， 3Y，国企，【6.00】，中信证券， 2025-08-05，周二到期

22苏州高新MTN003，，5e， AAA/-， 3Y+N，国企，【3.01】，中信银行， 2025-08-05，周二到期

22晋能煤业MTN018，，0-20e， AAA/AAA， 3Y，国企，【3.57】，中信建投证券， 2025-08-05，周二到期

22鲁能源MTN004，，5e， AAA/-， 5Y，国企，【3.25】，中国银行， 2027-08-05，周四到期

22首旅MTN003，，0-10e， AAA/-， 2Y+N，国企，【3.04】，招商银行， 2024-08-05，周一到期

22中浦石化MTN001，，3e， AA/AA， 3Y，国企，【3.08】，工商银行， 2025-08-08，周五到期

22福如东海MTN001，，0-3e， AA/AAA， 3Y，国企，【3.00】，中信建投证券， 2025-08-05，周二到期

【公司债】

无

【企业债】

无

【ABS、非公开】

无

【PPN】

22柯岩建设PPN001：【3.50】绍兴柯岩建设投资有限公司, 3Y,AA,不超过1亿,国企,浙江发行：0804,缴款：0805,已发公募：21绍兴柯岩专项债01，

22江东控股PPN001：【3.10】江东控股集团有限责任公司, 3Y,AA+,9亿,国企,安徽发行：0803-0804,缴款：0805,已发公募：22江东控股MTN002，

22京开投PPN003：【4.90】北京经开投资开发股份有限公司, 2Y+1Y,AA,2亿,国企,北京发行：0805,缴款：0808，主承,中信建投证券/建设银行。

22历下控股PPN002：【3.27】济南历下控股集团有限公司, 3Y,AA+,不超过3亿,国企,山东发行：0803-0804,缴款：0805，主承,青岛银行

22芜湖建设PPN001：【2.95】芜湖市建设投资有限公司, 3Y,AA+,10亿,国企,安徽发行：0803-0804,缴款：0805,已发公募：22芜湖建设MTN003，

22吴江经开PPN001：【3.55】苏州市吴江经济技术开发区发展集团有限公司, 5Y,AA+,3亿,国企,江苏发行：0803-0804,缴款：0805,已发公募：22吴江经开SCP002，

一级市场（8月8日发行）（一级组）

【利率债】

利率债179.4亿=国债0亿+政金债100亿+地方债79.4亿

农发

14:00-15:00

22农发06(增2) 50亿元 3年 2.46% 荷兰式追加不超过10亿

22农发02(增21) 50亿元 5年 2.74% 荷兰式追加不超过10亿

地方债

一般政府债

14:00-14:40

(再融资) 22云南债30 57.506亿元 7年荷兰式招标下限为+15BP

专项政府债

14:00-14:40

(再融资) 22云南债31 21.885亿元 7年荷兰式招标下限为+15BP

【短融中票】

2022年8月5日一级短融发行结果

22广物控股SCP005， ，10e， AAA/-， 90D，国企， 【1.50】， 浦发银行， 2022-11-03， 周四到期

22中交建SCP007， ，20e， AAA/-， 90D，央企， 【1.53】， 南京银行， 2022-11-03， 周四到期

22大横琴SCP002， ，5e， AAA/-， 180D，国企， 【1.59】， 光大银行， 2023-02-01， 周三到期

22宁沪高SCP031， ，5e， AAA/-， 91D，国企， 【1.65】， 广发银行， 2022-11-04， 周五到期

22光大集团SCP009， ，35e， AAA/-， 266D，央企， 【1.70】， 中国银行， 2023-04-28， 周五到期

22蒙牛SCP005， ，25e， AAA/-， 124D，央企， 【1.75】， 中国银行， 2022-12-07， 周三到期

22越秀租赁SCP006， ，8e， AAA/-， 161D，国企， 【1.75】， 招商银行， 2023-01-13， 周五到期

22知识城SCP009， ，10e， AAA/-， 210D，国企， 【1.76】， 浦发银行， 2023-03-03， 周五到期

22淮安国投SCP004， ，5e， AA+/-， 90D，国企， 【1.79】， 南京银行， 2022-11-03， 周四到期

22国药控股SCP003， ，30e， AAA/-， 180D，央企， 【1.80】， 民生银行， 2023-02-01， 周三到期

22豫交运SCP005， ，7e， AAA/-， 266D，国企， 【1.83】， 中国银行， 2023-04-28， 周五到期

22四川港投SCP004， ，5e， AAA/-， 180D，国企， 【1.95】， 邮储银行， 2023-02-01， 周三到期

22雨花城投SCP001， 休2，5e， AA+/-， 270D， 国企， 【1.95】， 兴业银行， 2023-05-02， 周二到期

22六安城投SCP003， 休4，3.6e， AA+/-， 171D， 国企， 【2.00】， 杭州银行， 2023-01-26， 周四到期

22吴中经发SCP006， ，3e， AA+/-， 259D，国企， 【2.00】， 招商银行， 2023-04-21， 周五到期

22江阴公SCP007， ，2e， AA+/-， 200D，国企， 【2.00】， 渤海银行， 2023-02-24， 周五到期

22栾川钼业SCP006， ，10e， AAA/-， 137D，民企， 【2.25】， 兴业银行， 2022-12-20， 周二到期

22今世缘CP003， ，6.6e， AA/-， 365D，国企， 【2.30】， 南京银行， 2023-08-08， 周二到期

22港兴港投SCP004， ，10e， AAA/-， 265D，国企， 【2.50】， 中信银行， 2023-04-27， 周四到期

22镇江城建SCP008， 休2，7e， AA+/-， 270D， 国企， 【2.55】， 南京银行， 2023-05-02， 周二到期

22迈瑞城投SCP001， 休2，0-10e， AA+/-， 270D， 国企， 【2.75】， 中信证券， 2023-05-02， 周二到期

22渝医药SCP008， 休2，2e， AA+/-， 270D， 国企， 【2.79】， 招商银行， 2023-05-02， 周二到期

22昆明公租SCP002， ，0-5e， AA+/-， 265D，国企， 【5.00】， 招商银行， 2023-04-27， 周四到期

2022年8月5日一级中票发行结果

22华侨城MTN005， ，20e， AAA/AAA， 5Y，央企， 【3.20】， 招商银行， 2027-08-05， 周四到期

22远东租赁MTN007， ，10e， AAA/-， 3Y，央企， 【3.59】， 天津银行， 2025-08-05， 周二到期

22光明房产MTN001， ，1-5e， AA+/AA+， 3Y，国企， 【4.50】， 兴业银行， 2025-08-05， 周二到期

22滨湖建设MTN001， ，5e， AA+/-， 3Y，国企， 【3.01】， 兴业银行， 2025-08-05， 周二到期

22闽高速MTN012， ，10e， AAA/-， 3Y，国企， 【2.65】， 建设银行， 2025-08-08， 周五到期

22宣城国资MTN004， ，3e， AA+/-， 3Y，国企， 【2.84】， 兴业银行， 2025-08-05， 周二到期

22华能MTN006， ，20e， AAA/AAA， 3Y，央企， 【2.40】， 宁波银行， 2025-08-05， 周二到期

22靖江港口MTN002， ，5-6.5e， AA+/-， 3Y，国企， 【5.00】， 交通银行， 2025-08-05， 周二到期

22贵阳工投MTN001， ，0-10.98e， AA/AAA， 3Y，国企， 【6.00】， 中信证券， 2025-08-05， 周二到期

22苏州高新MTN003， ，5e， AAA/-， 3Y+N，国企， 【3.01】， 中信银行， 2025-08-05， 周二到期

22晋能煤业MTN018， ，0-20e， AAA/AAA， 3Y，国企， 【3.57】， 中信建投证券， 2025-08-05，周二到期

22鲁能源MTN004， ，5e， AAA/-， 5Y，国企， 【3.25】， 中国银行， 2027-08-05， 周四到期

22首旅MTN003， ，0-10e， AAA/-， 2Y+N，国企， 【3.04】， 招商银行， 2024-08-05， 周一到期

22中浦石化MTN001， ，3e， AA/AA， 3Y，国企， 【3.08】， 工商银行， 2025-08-08， 周五到期

22福如东海MTN001， ，0-3e， AA/AAA， 3Y，国企， 【3.00】， 中信建投证券， 2025-08-05，周二到期

22柯岩建设PPN001：【3.50】绍兴柯岩建设投资有限公司, 3Y,AA,不超过1亿,国企,浙江发行：0804,缴款：0805,已发公募：21绍兴柯岩专项债01，

22江东控股PPN001：【3.10】江东控股集团有限责任公司, 3Y,AA+,9亿,国企,安徽发行：0803-0804,缴款：0805,已发公募：22江东控股MTN002，

22京开投PPN003：【4.90】北京经开投资开发股份有限公司, 2Y+1Y,AA,2亿,国企,北京发行：0805,缴款：0808，主承,中信建投证券/建设银行。

22历下控股PPN002：【3.27】济南历下控股集团有限公司, 3Y,AA+,不超过3亿,国企,山东发行：0803-0804,缴款：0805，主承,青岛银行

22芜湖建设PPN001：【2.95】芜湖市建设投资有限公司, 3Y,AA+,10亿,国企,安徽发行：0803-0804,缴款：0805,已发公募：22芜湖建设MTN003，

22吴江经开PPN001：【3.55】苏州市吴江经济技术开发区发展集团有限公司, 5Y,AA+,3亿,国企,江苏发行：0803-0804,缴款：0805,已发公募：22吴江经开SCP002，

2022-08-08 中票一级新发信息

22华电江苏MTN001:【2.2~3.2】,华电江苏能源有限公司,3Y,AAA,10亿,央企,江苏,电力Ⅲ,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811,休1

22苏国信MTN005:【2~2.59】,江苏省国信集团有限公司,3Y,AAA,10亿,国企,江苏,综合类Ⅲ,发行:0808,缴款:0809,上市:0810,休2

22闽投MTN006:【2.2~3.2】,福建省投资开发集团有限责任公司,3Y,AAA,10亿,国企,福建,燃气Ⅲ,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811,休1

22甬城投MTN002:【2.8~3.8】,宁波城建投资控股有限公司,3Y+N,AAA,15亿,国企,浙江,商业服务与用品,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811,休1

22海通恒信MTN003:【2.7~3.7】,海通恒信国际融资租赁股份有限公司,3Y,AAA,0~12亿,公众企业,上海,消费信贷Ⅲ,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811,休1

22越秀集团MTN004:【2.8~3.8】,广州越秀集团股份有限公司,5Y,AAA,10亿,国企,广东,综合类Ⅲ,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811

22陕西交通MTN005A:【2.7~3.7】,陕西交通控股集团有限公司,5Y,AAA,0~20亿,国企,陕西,建筑与工程Ⅲ,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811,双向回拨

22重庆水务MTN002:【2.8~3.6】,重庆水务环境控股集团有限公司,5Y,AAA,15亿,国企,重庆,水务Ⅲ,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811

22陕西交通MTN005B:【3~4】,陕西交通控股集团有限公司,7Y,AAA,0~5亿,国企,陕西,建筑与工程Ⅲ,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811,双向回拨

22中海租赁MTN002:【3.8~4.8】,海发宝诚融资租赁有限公司,3Y,AA+,0~10亿,央企,上海,多元金融服务,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811,休1

22泰兴城投MTN001:【3~4】,泰兴市城市投资发展集团有限公司,3Y,AA+,0~8亿,国企,江苏,建筑与工程Ⅲ,发行:0808,缴款:0809,上市:0810,休2

22绵阳投资MTN001:【3.5~5】,绵阳市投资控股(集团)有限公司,3+2Y,AA+,5~10亿,国企,四川,综合类Ⅲ,累进利率,发行:0808,缴款:0809,上市:0810

22西湖文旅MTN003:【2.8~3.8】,杭州西湖文化旅游投资集团有限公司,3+2Y,AA+,0~10亿,国企,浙江,商业服务与用品,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811

22南海投资MTN001:【2.7~3.5】,广东南海产业集团有限公司,3+2Y,AA+,10亿,国企,广东,综合类Ⅲ,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811

22开福城投MTN002:【3~3.8】,长沙开福城投集团有限责任公司,5Y,AA+,5亿,国企,湖南,建筑产品Ⅲ,发行:0808,缴款:0809,上市:0810

22舟山海洋MTN001:【3~4】,舟山海洋综合开发投资有限公司,5Y,AA+,10亿,国企,浙江,食品,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811

22联发集MTN002:【3.1~4.1】,联发集团有限公司,3+3Y,AA+/AAA,7.5亿,国企,福建,房地产管理和开发,发行:0808-0809,缴款:0810,上市:0811,(厦门建发股份有限公司:不可撤销连带责任担保)

22东莞银行永续债 20亿元 5+N年 AAA/AA+ 联合资信簿记建档 3.4-4.4 09:00-17:00 中金公司/中信证券/广发证券/华夏银行/中信建投

22浦土01-小公募浦东土控 8月8日 15:00-18:00 6.5亿元 (未设基础规模) 3+2年 AA+/AAA 新世纪有担保上海浦东开发(集团)有限公司担保申万宏源/国泰君安 2.5-3.5 上交所

22粤港03-小公募广州港 8月8日 14:00-18:00 12亿元 (未设基础规模) 3年 AAA/AAA 中诚信国际无担保中金公司/国泰君安 2.4-3.4 上交所

22景控01-小公募国控集团 8月8日 14:00-17:00 8亿元 (未设基础规模) 2年 AA+/AA+ 中诚信国际/联合资信无担保长城证券/中信建投 3.8-5 上交所

22湘新01-小公募湘江集团 8月8日 14:00-17:00 20亿元 (未设基础规模) 3+2年 AAA/- 无担保华泰联合/平安证券/五矿证券/开源证券 2.4-3 上交所

22湖州新投债01 8月8日 14:00-16:0010.5亿元 5+2年 （3-7Y 20%）AA AA+ 东方金诚 湖州吴兴城市投资发展集团有限公司 长城证券 跨市场 浙江省2022/08/09 上限5

22龙泉国控债 8月8日 14:00-16:005.2亿元 5+2年 （3-7Y 20%）AA AAA 远东资信评估有限公司 浙江省融资担保有限公司 财通证券 跨市场 浙江省2022/08/09 上限4.5

22浦土01-小公募浦东土控 8月8日 15:00-18:00 6.5亿元 (未设基础规模) 3+2年 AA+/AAA 新世纪有担保上海浦东开发(集团)有限公司担保申万宏源/国泰君安 2.5-3.5 上交所

22粤港03-小公募广州港 8月8日 14:00-18:00 12亿元 (未设基础规模) 3年 AAA/AAA 中诚信国际无担保中金公司/国泰君安 2.4-3.4 上交所

22景控01-小公募国控集团 8月8日 14:00-17:00 8亿元 (未设基础规模) 2年 AA+/AA+ 中诚信国际/联合资信无担保长城证券/中信建投 3.8-5 上交所

22湘新01-小公募湘江集团 8月8日 14:00-17:00 20亿元 (未设基础规模) 3+2年 AAA/- 无担保华泰联合/平安证券/五矿证券/开源证券 2.4-3 上交所

22江阴国联PPN002：【3.2-4.2】江阴市新国联集团有限公司, 3Y,AA,5亿,国企,江苏,发行：0808-0809,缴款：0810,已发公募：22新国联SCP002，主承：宁波银行。

22济宁中区PPN001：【待定】济宁市市中区城建投资有限公司, 2Y+2Y+1Y,AA(担保人：任兴集团有限公司(AA+),浙商银行创设1.9亿元CRMW),不超过10亿,国企,山东,发行：0808-0809,缴款：0810,已发公募：20济中城建MTN001，主承：东兴证券/光大证券。

22镇江国投PPN001：【3.8-5】镇江国有投资控股集团有限公司, 3Y,AA+(交通银行创设3.7亿元CRMW）,不超过3.7亿,国企,江苏,发行：0808-0809,缴款：0810,已发公募：21镇国投MTN001，主承：交通银行。

22新梁投资PPN001：【待定】重庆新梁投资开发（集团）有限公司, 3Y+2Y,AA,不超过1.7亿,国企,重庆,发行：0808-0809,缴款：0810,已发公募：22渝新梁债02，主承：重庆银行/光大证券。

今日延续本周行情，部分期限价格继续下行，且多家行停收，市场极其冷清。

地方债今日交投一般，收益率略有上行，成交以中高资质地区为主。

今天短利率交投活跃，收益率整体上行。

今日1Y以上期限收益整体上行，市场交投一般，市场延续昨日的弱势走势，止盈较多。

今日NCD交投情绪一般，上去各期限存单昨日收盘位置成交，午后情绪转淡，9m-1y存单收益上行3bp左右。具体来看，9月底1.20；12月底1.50；明年1月到期1.67；明年3月到期1.74；明年4月到期1.82；明年6月到期1.87；明年8月到期1.93

今日中票交投较活跃，买盘情绪较差，午后尤甚，收益率有不同幅度上行。估值加点成交居多。

今日公司债企业债交投活跃，买盘需求减弱，收益小幅上行，需求集中在1-3年AAA品种，成交在估值附近。 

银华基金固收交易部：

资金组：郜子健、张鲲翼、高洁、王皓然、王忻怡、马梓涵

一级组：李恺天、宋达、洪磊

线下组：于茜、武毓捷、耿丹庭、杨扬雪

二级组：郝斌、李依依、姜时雨、冯骏、杨旭、高红